Administração do Fundo EB-5 Pós-RIA, com Reid Thomas - EB5Investors.com

Administração do Fundo EB-5 Pós-RIA, com Reid Thomas

A Lei de Reforma e Integridade mudou fundamentalmente a forma como o EB-5 funciona em muitos níveis. Neste episódio, Reid Thomas, Diretor de Receitas e Diretor Geral da JTC Americas, fala com o apresentador Ali Jahangiri sobre o que mudou na administração de fundos e na detecção de fraudes, bem como como as novas regulamentações beneficiam os investidores com suas medidas de maior transparência.

Reid: Pensamos nisso desde o início. Como eu disse, este é um fundo especializado. Portanto, vai além da simples administração de fundos. Na verdade, trata-se de focar no que precisa acontecer para que o esforço de imigração dos investidores seja bem-sucedido. E foi assim que construímos nossa plataforma.

Todos: Esta é a voz do EB-5 pela revista EB-5 Investors. Todas as semanas nos reunimos com especialistas na área de investimento EB-5 para obter informações valiosas e as últimas notícias sobre EB-5. Bom Dia a todos. Aqui é a Voz do EB-5 com seu anfitrião, Ali Jahangiri. Tenho o prazer de anunciar que tenho um amigo de muitos anos atrás, Reid Thomas, que está conosco. Bem-vindo. Reid.

Reid: Obrigado, Ali. É ótimo estar aqui.

Todos: Reid foi realmente fundamental com o EB-5. Ele é o diretor administrativo e diretor de receitas da JTC Americas. Ele é responsável por supervisionar as operações diárias do JTC. Ele traz décadas de liderança e experiência nos setores público e privado, e a empresa JTC na verdade tem uma empresa estrangeira, um negócio, e também tem uma empresa nacional e Reid dirige toda a base doméstica dos EUA para o JTC. Então ele é absolutamente o cara certo para conversar e tirar dúvidas em nosso espaço e EB-5 e também em OpportunityZones. Eles construíram uma plataforma que tem sido fundamental há anos e tem sido utilizada como administradores de fundos, consultores, etc. Então, Reid, seja bem-vindo. Terei algumas perguntas para você, mas por favor, apresente-se se perdi alguma coisa.

Reid: Não, obrigado, Ali. Não, essa foi uma introdução muito gentil. Eu apreciei isso. Acho que para o público do EB-5, muitas pessoas nos conhecerão formalmente como NES Financial. E assim fomos adquiridos há alguns anos e agora fazemos parte de uma empresa muito maior, com muito mais capacidades. Então, obrigado por me receber e estou animado para fazer este podcast com você.

Todos: Agradeço, Reid. Então, temos algumas perguntas, pois temos dois grupos de ouvintes aqui, pessoas que têm muita experiência em EB-5 e pessoas que são novas. E algumas dessas questões são mais para os leigos e outras são mais complicadas para os mais experientes. Portanto, a primeira pergunta é qual é o papel de um administrador de fundos? Se você puder entrar naquele Reid, seria incrível.

Reid: Bem, em geral, um administrador de fundos é alguém responsável pelas operações de back office de um fundo e pensamos no EB-5 como um fundo, certo? Você tem vários sócios limitados investindo em um NCE, que é essencialmente um fundo de capital privado que investe em outros projetos. Assim, as funções de back office normalmente incluem atendimento ao investidor, contabilidade, tesouraria e relatórios financeiros. E a administração de fundos entrou realmente em voga depois do escândalo de Bernie Madoff. Antes disso, apenas cerca de 5% dos fundos eram usados ​​por um administrador de fundos terceirizado. E depois disso, 95% dos fundos foram usados ​​por administradores de fundos. Portanto, a administração de fundos e o EB-5 são mais especializados, é claro, porque além de serviços ao investidor, contabilidade, etc., há também todo o registro de rastreamento específico e exclusivo de relatórios de informações que é necessário para ajudar o investidor EB-5 em seus busca de resultados de imigração. E também no sentido de ajudar os centros regionais com o cumprimento e agora atualizados requisitos de conformidade para a prestação de serviços em EB-5. Portanto, em um nível superior, trata-se de todas as funções administrativas de back office do ponto de vista dos gestores de fundos. Proporciona mais eficiência e conformidade e, do ponto de vista do investidor, ajuda realmente a dar-lhes uma sensação de confiança e conforto de que os seus investimentos estão a ser bem geridos.

Todos: Perfeito. E então a própria JTC, eu sei que você mencionou o envolvimento quando vocês foram adquiridos, vocês adquiriram o NES, a JTC adquiriu o NES. Antes disso, vocês trabalhavam como administradores de fundos. Como isso mudou ou é apenas a mesma coisa que o JTC estava fazendo antes – o NES estava fazendo – e agora a Lei RIA foi implementada e tem a mesma funcionalidade, ou vocês mudaram algumas coisas de administração do fundo?

Reid: Bem, há algumas coisas que eram requisitos incrementais no RIA, com certeza, mas em geral é a mesma função. Os provedores do EB-5, os centros regionais e desenvolvedores que atuaram no espaço EB-5 e ainda atuam que eu diria que são mais institucionais. Eles entenderam desde o início que ter um administrador terceirizado de back office é algo que seus investidores valorizariam e é algo de que eles, como gestores de fundos, se beneficiam porque os torna mais escaláveis ​​e assim por diante. Mas se você entrar no mundo dos fundos tradicionais, os investidores institucionais exigem que os fundos nos quais vão investir tenham administradores de fundos terceirizados. Então, sempre fornecemos isso. E acho que o que nos torna únicos em comparação com algumas dessas outras indústrias é a parte do EB-5. Quando pensamos no que é o EB-5, gosto de dizer que é uma mistura de um fundo de capital privado com um programa de imigração e um programa de desenvolvimento económico. Na verdade, são essas três coisas construídas juntas. E assim, desde o início,

Todos: Essa é uma descrição legal.

Reid: Sim, acho que está certo. E acho que cada vez mais existem esses tipos de fundos especializados por aí. Que possuem requisitos especiais que vão muito além dos requisitos típicos de administração de fundos. Por isso, construímos uma plataforma tecnológica que rastreia e administra todos esses três elementos para nossos clientes. Então, é claro, é contabilidade e relatórios financeiros de nível institucional. Mas além disso, possui todos os requisitos atendidos para a RIA. O que há de novo, penso eu, na RIA, porém, é esta ideia do que chamamos de co-signatário, porque a lei em si exige que um terceiro monitorize e aprove a movimentação de dinheiro da NCE para a JCE. E essa é uma nova etapa que adicionamos. Sempre gerenciamos e rastreamos a movimentação do dinheiro, mas agora estamos assinando a movimentação do dinheiro. Portanto, há um nível totalmente diferente de responsabilidade fiduciária aí.

Todos: Entendi. Portanto, fala-se muito na indústria, como você sabe, sobre auditorias versus administração de fundos com a Lei RIA. Como funcionam as auditorias versus administração de fundos, na sua opinião? Quero dizer, qual será o fator decisivo para o centro regional decidir um sobre o outro?

Reid: Você sabe, é interessante né, porque auditoria é uma coisa completamente diferente de administração de fundos. E no mundo tradicional dos investimentos, as empresas de calibre institucional fazem as duas coisas. Eles têm um administrador independente como nós e contratam um auditor para auditar as demonstrações financeiras. Então são coisas muito diferentes e estão focados em resultados diferentes no mais alto nível. Quando você pensa em administração de fundos, é algo que acontece em tempo real todos os dias. Estamos envolvidos com nossos clientes de fundos, nossos clientes EB-5, enquanto integramos investidores para eles, enquanto os ajudamos a movimentar dinheiro, rastreando os investimentos, quanto dinheiro foi gasto e assim por diante. Tudo isso está acontecendo em tempo real. Considerando que quando você pensa sobre o que é uma auditoria, ela está acontecendo bem depois do fato. E uma empresa de auditoria está revisando algo que aconteceu há meses ou talvez até um ano inteiro. Então logo de cara, quando você pensa na Lei de Reforma e Integridade, se um dos objetivos era agregar medidas que reduzissem o potencial de fraude e abuso, não é isso que uma auditoria faz, certo? O que uma auditoria realmente faz é permitir que um auditor, um terceiro da empresa, dê uma opinião sobre se as demonstrações financeiras estão em conformidade com os princípios gerais de contabilidade. Isso é realmente o que uma auditoria faz. Uma auditoria financeira, seja como for, a que me refiro. Uma auditoria financeira não controla processos e procedimentos que são realmente onde ocorre a principal fonte de fraude. Afinal, o próprio Madoff fez auditorias de terceiros em seu fundo, e isso levou à maior, maior fraude de todos os tempos. Certo. Então é isso que é diferente. Ambos têm seu valor e propósito. E então acho que em termos de seleção, os centros regionais deveriam realmente pensar sobre o que estão tentando realizar aqui. E acho que, no final das contas, os investidores precisam estar muito bem informados sobre quais são essas diferenças e fazer as perguntas certas.

Todos: Quando você menciona Bernie Madoff. Como observação aqui, isso poderia ter sido interrompido? Digamos hipoteticamente se o JTC estava em cena. Sim. Isso teria sido pego?

Reid: Sim, absolutamente. Alguém que realmente queira cometer fraude provavelmente conseguirá descobrir uma maneira de contornar isso. Mas nesse caso específico, com certeza teria sido 100% pego se o que Madoff estava fazendo era falsificar transações, certo. Quando estamos envolvidos, monitoramos o dinheiro e movimentamos o dinheiro para fazer esses investimentos, para sabermos exatamente o que está acontecendo. E então registramos o investimento em tempo real e somos uma empresa terceirizada totalmente independente, certo? Então definitivamente seria que a fraude nunca teria acontecido. E é por isso que agora se vê a administração de fundos no espaço institucional como essencial e um padrão.

Todos: Então, quando ele estava criando transações fraudulentas, vocês vão um nível mais fundo, basicamente, é o que estão dizendo, para ver quais eram essas transações.

Reid: Sim, exatamente certo. Estamos permitindo que essas transações aconteçam. Na verdade, estamos monitorando fisicamente o movimento do dinheiro, medindo o que está acontecendo nas contas bancárias, reconciliando essas contas bancárias diariamente para garantir que os investidores aquilo em que os investidores pensam que estão investidos é, de fato, o que os investidores investem. Então, um EB-5, certo. Sabemos exatamente quanto dinheiro existe no nível NCE, no nível JCE. Estamos monitorando a movimentação desse dinheiro. Sabemos quando os investidores entram e saem do fundo. Estamos envolvidos em tudo isso e isso é feito em tempo real.

Todos: Então, desviando um pouco aqui do meu questionamento sobre isso, porque é muito interessante quando se trata de alguém sacando dinheiro para uso pessoal, porque eu sei que no passado houve alguns casos em que você e eu sabemos onde os princípios centrais do EB-5 ou talvez nem mesmo o princípio. Na verdade, foram os mutuários. O mutuário tinha fundos EB-5, mas se ele os estivesse usando também por motivos pessoais, em certos casos em que eles sacaram o dinheiro e compraram, pediram dinheiro emprestado para a hipoteca ou para um carro ou algo assim, onde em a transação isso acontece e isso é algo que pode ser evitado?

Reid: Pois é, porque o que está a acontecer é que, sendo administrador do fundo, temos que rever todos os documentos associados ao projeto. Certo. Então, isso inclui os documentos do empréstimo, os acordos operacionais, o acordo de garantia, é claro, todas essas coisas e todos os documentos refletem as melhores práticas. Os documentos certamente não dizem que o mutuário pode pegar o dinheiro e gastá-lo em outra coisa. Na verdade, eles dizem que são muito rígidos quanto ao dinheiro que pode ser gasto, e há evidências antecipadas que indicam que há empate na construção. O próximo saque deste empréstimo é necessário porque fizemos A, B e C, e portanto há evidências que precisam ser produzidas que mostram que A, B e C foram feitos. E então revisamos todas essas evidências. Isso geralmente ocorre nos casos em que estamos envolvidos, fornecidos por algum tipo de terceiro, um monitor de construção ou algo parecido, porque geralmente o credor sênior também exige isso. E por isso estamos revisando todas essas informações antes de permitir a movimentação de qualquer dinheiro.

Todos: Então, suponha que o dinheiro se mova e eles digam, ei, estamos usando isso para um sorteio de construção ou para uma construção que ocorreu. Certo. Se falarmos de empréstimo mezanino, o sênior já financiou a construção e o mezanino entra lá depois para pagar possíveis despesas operacionais. Algum excedente na construção. Certo. Então eles sempre têm que apresentar o recibo da construção para conseguir o sorteio, ou apenas mostram o recibo de que esses empregos foram criados? Como isso funciona funcionalmente?

Reid: Sim, é muito detalhado sobre o que é o dinheiro e quando ele deveria estar funcionando. E sim, eles mostram recibos de como esse dinheiro está sendo gasto.

Todos: Então você vê os recibos e depois vocês fazem a exibição.

Reid: A gente vê os recibos ou tem um pacote de sorteio que inclui os recibos normalmente é o que é, porque normalmente fazem isso em sorteios que realizam várias coisas diferentes. E então armazenamos todos esses dados e evidências em nosso sistema, o que cria uma trilha de auditoria realmente abrangente para tudo que ajuda os investidores, obviamente, porque com toda essa informação, fica mais fácil para os economistas fazerem seus cálculos, facilita é mais fácil para os advogados montarem o pacote 829 que fornece as evidências de que o USCIS precisa. E, novamente, é isso que temos feito desde que entramos neste negócio, há mais de dez anos.

Todos: Perfeito. Ok, isso faz sentido. Então, vamos entrar no antigo e sim, e no novo modelo JTC. Alguma coisa mudou?

Reid: Bem, certamente a empresa é diferente, mas temos a mesma equipe principal. Acho que muitos de nossos funcionários neste momento, e muitos deles são bem conhecidos na indústria, na comunidade. Portanto, ainda temos as mesmas pessoas em nosso departamento de atendimento ao cliente. Jill Jones, nossa advogada principal, é muito ativa nas áreas e provavelmente viu mais PPMs do que qualquer pessoa no setor. Portanto, temos a mesma equipe, mas agora temos muito mais capacidades. Continuamos a aprimorar nosso produto EB-5, mas também temos muito mais recursos porque fazemos parte do JTC. Como você mencionou, a JTC é uma empresa global, clientes privados, clientes institucionais. Temos poderes de empresa de confiança nos Estados Unidos, onde um RIA nos Estados Unidos podemos, de fato, agora o que há de novo é que agora podemos ser nosso próprio agente de custódia, o que consideramos uma coisa maravilhosa. Ainda trabalhamos com os mesmos bancos parceiros de sempre, então os depósitos ainda podem acabar em qualquer um dos poucos bancos que nossos clientes desejarem e que aceitem fundos EB-5. Mas o que é diferente agora é que, como somos nós próprios o agente de custódia, podemos configurar essas contas de forma mais rápida e fácil do que costumavam ser. E se algo acontecer, como se os bancos às vezes mudassem de ideia sobre de que país aceitariam investidores, apenas como exemplo. E isso não é problema, porque podemos adicionar vários bancos sob nosso depósito e fazer com que funcione para o cliente se ele quiser levantar capital ou em países diferentes, ou se um banco mudar de ideia sobre quais países eles vão tomar, ou se o cliente deseja um banco grande versus um banco pequeno ou alguma combinação dos dois, podemos fazer todas essas coisas. Então, isso é apenas um exemplo de que, como fazemos parte do JTC, podemos fornecer mais serviços do que antes.

Todos: Isso é realmente interessante de saber. Então leia, eu sei que você mudou de função entre NES e JTC e tem um escopo mais amplo. Você sente que esta nova iteração de sua função e o que você está fazendo é mais ampla do que antes? Porque você tem que fazer muito mais com outros aspectos da empresa? Ou você consegue voltar ao que estava fazendo com o NES.

Reid: Sim, com o NES, cobrimos muitos tipos de fundos especializados. Você e eu também trabalhamos juntos no espaço OpportunityZones. Esse é apenas um exemplo de outro fundo especializado. E sempre tivemos vários conjuntos de produtos diferentes que oferecemos. Então, para mim, é mais ou menos o mesmo de sempre em termos de minha atividade no espaço EB-5. Sou apaixonado por essa indústria. Eu também sou um imigrante e estou animado para ver este programa crescer e os investidores terem sucesso. E assim, além de ser uma paixão pessoal, ainda a tenho como parte do meu mandato. E como eu disse, tenho uma grande equipe ao meu redor que continua crescendo.

Todos: Estou animado para ver isso. A nova iteração do JTC com o seu envolvimento. Então vamos falar sobre a logística. Quando um desenvolvedor se inscrever, siga as etapas. Com quem ele ou ela trabalha e chama isso de centro regional ou desenvolvedor, quem está realmente fazendo os documentos com você? Como tudo isso funciona logisticamente?

Reid: Sim, então temos um curso, uma organização de vendas, uma equipe de desenvolvimento de negócios que monta uma proposta. Depois que eles se inscreverem, ele passará para nossa equipe de atendimento ao cliente e o atendimento ao cliente ficará sediado, se preferir. A maior parte das pessoas está na área de Boston, Massachusetts. Também temos uma equipe aqui em San Jose, Califórnia. Portanto, temos pessoas em cada costa para ajudar a trabalhar com nossos clientes em seus respectivos fusos horários. Portanto, normalmente há uma reunião inicial onde a equipe analisa o projeto com o cliente. Jill Jones, que mencionei anteriormente, está envolvida na elaboração dos contratos de garantia e, em seguida, a organização de atendimento ao cliente liderada por Don Schuster abrirá as contas bancárias e configurará o projeto do cliente em nossa plataforma tecnológica. Atribuímos um representante de atendimento ao cliente que convive com esse cliente do início ao fim, que fornece e lidera a equipe que faz todo o atendimento diário além do atendimento ao cliente. Também temos uma grande equipe de relatórios financeiros de contabilidade de fundos na área de Boston que faz todos os relatórios financeiros, demonstrações financeiras e assim por diante que nossos clientes precisam. Agora, cada cliente é um pouco diferente. O que temos visto como uma tendência desde a RIA é que até mesmo os clientes que não eram clientes antes da RIA agora estão nos contratando e estamos montando, acho que você poderia dizer, soluções personalizadas para preencher algumas das lacunas que eles podem ter em seus sistemas para levar isso para o próximo nível e ir muito além do que o RIA exige, porque eles sempre quiseram liderar. Então é assim que funciona.

Todos: Certo? É interessante. Então continue lendo, sempre ouço da comunidade que o JTC tem um padrão de atendimento ou o NES tem um atendimento padrão, porque esse é o nome com o qual estou acostumado como NES. Seus requisitos são mais rigorosos do que a Lei RIA ou são praticamente os mesmos, ou como isso funciona para alguém que está se inscrevendo no JTC?

Reid: Bem, acho que a Lei de Reforma e Integridade é boa para a indústria e todas as suas partes interessadas. Mas embora torne mais difícil para pessoas más fazerem coisas más, o ato por si só não o impede. E então o que realmente tentamos fazer é estabelecer o padrão ouro para as melhores práticas. É isso que sempre tentamos fazer nesta indústria. Então, pensamos nisso desde o início. Como eu disse, este é um fundo especializado, então vai além da administração de fundos. Na verdade, trata-se de focar no que precisa acontecer para que o esforço de imigração dos investidores seja bem-sucedido. E foi assim que construímos nossa plataforma. Acho que há outros provedores agora que estão entrando no espaço alegando fornecer serviços de administração de fundos. Há também auditorias financeiras baratas e relativamente baratas das quais falamos. Nenhuma dessas coisas realmente faz o que fazemos no nível que fizemos e tentamos facilitar para os investidores. Você deve se lembrar que criamos este programa que chamamos de programa Medallion, e o que fazemos é premiar os projetos com um Medallion com base na adoção das melhores práticas, e sempre fizemos isso, pois nos últimos dez anos temos feito isso . Além disso, concedemos medalhões a outros prestadores de serviços do setor que, em nossa opinião, adotam as melhores práticas. Isso incluiria redatores de planos ou economistas, escritórios de advocacia e assim por diante. E a razão pela qual fazemos isso é realmente tentar ajudar os investidores a determinar rapidamente quem é provável na indústria, quais os projetos e com que prestadores de serviços devem estar envolvidos para terem os mais altos níveis de sucesso. E é aí que realmente nos concentramos. Marcamos todas as caixas no RIA. Podemos ir muito além disso. Podemos ser flexíveis em termos de como montamos os pacotes. Mas, no final das contas, a marca que trazemos para a mesa é algo que acho que os investidores deveriam realmente procurar, porque exala a qualidade e o profissionalismo apropriados.

Todos: É interessante. Sim. Então, olhando para o panorama geral, Reid, para onde você vê esta próxima fase do EB-5, eu sei que estamos cumprindo as regras agora e sei que há muito entusiasmo agora na indústria. O que você vê no futuro para o EB-5? Você vê três ou quatro anos de crescimento realmente sólido? E então voltamos a fazer lobby porque sei que você também ajuda nos esforços de lobby. Estamos de volta fazendo lobby por mais vistos? Onde você vê isso indo?

Reid: Bem, acho que depende de qual indústria, como a indústria adota a Lei de Reforma e Integridade e como ela opera. Penso que a grande vitória do EB-5 é, em última análise, ter mais capacidade e mais vistos disponíveis. Na minha opinião, a procura em todo o mundo por pessoas que queiram imigrar para este país continua extremamente forte. E o EB-5 é um programa maravilhoso para criar empregos neste país e não custa nada ao contribuinte, mas tem esse histórico de abusos, infelizmente, ou abusos percebidos, e também tem que se unir e realmente ajudar a gerar empregos. criação em comunidades necessitadas. E essas comunidades não precisam ser todas rurais, certo? Eles podem ser urbanos. Há muitos lugares onde o EB-5 pode ajudar. Mas penso que o que tem de acontecer é que, antes de termos mais capacidade e o governo nos conceder mais vistos, é que, como gosto de dizer, a indústria precisa de funcionar limpa durante alguns anos. E então acho que muitas pessoas estão realmente abraçando esta Lei de Reforma e Integridade e eu as aplaudo. Vejo alguns sinais preocupantes de que alguns estão a tentar descobrir como fazer o mínimo absoluto, como fazê-lo da forma mais barata possível, em vez de realmente se concentrarem no que é melhor para os interesses dos investidores. E isso preocupa-me porque se a indústria não funcionar limpa durante alguns anos e tivermos mais casos de abusos, então penso que o programa não deverá crescer. Então, acho que estamos em um ponto crucial para os próximos anos.

Todos: Essa é uma visão interessante e eu definitivamente concordo com você sobre isso. Estou ansioso para vê-lo em Miami em janeiro. Sei que você é um palestrante e sei que a JTC sempre foi nossa patrocinadora e parceira, e estou animado por trabalhar com você. Eu também quero agradecer e reconhecer algumas das pessoas da sua equipe, Reid, que fazem EB-5. E então, se você não se importa em passar por algumas das pessoas que estão na sua equipe EB-5, eu definitivamente queremos que as pessoas, o público, saibam quem podem contatar em sua equipe EB-5 e a quem damos elogios.

Reid: Sim, obrigado por isso. Sim. Portanto, Coleen Danaher lidera nossos esforços de desenvolvimento de negócios. Ela está no espaço EB-5 desde que eu tenho um dos funcionários mais antigos no NES-JTC. Portanto, Colleen Danaher é alguém bem conhecido e alguém com quem os clientes podem definitivamente entrar em contato. Em Miami, temos Jose Rincon, que é relativamente novo. Quero dizer, ele está na empresa há quatro anos e tem feito muitos negócios e atividades do EB-5, principalmente no sul da Flórida, que é um foco do EB-5 e onde será o seu evento. Para que as pessoas possam vê-lo naquele evento em meados de janeiro. No lado dos serviços, temos Jill Jones, que mencionei antes, e Jill tem muito, muito conhecimento e pode ser muito útil para centros ou desenvolvedores nesta área. Como eu disse, ela literalmente viu mais PPMs de projetos do que qualquer outra pessoa que fizemos em nossa história, mais de 800 e alguns negócios EB-5. Então imagine o número de documentos de oferta que ela revisou, então ela é uma especialista que também atua no comitê de melhores práticas do IIUSA. Então, alguém que as pessoas provavelmente conhecem, mas se não, definitivamente deveriam conhecer. E no lado do atendimento ao cliente, o líder é Don Schuster, que trabalha em nosso escritório em Boston. E outra pessoa que você certamente conhece, Ali, que você vê por aí é Laura Kelly. E Laura chefia nosso departamento de marketing e é responsável por gerenciar o programa Medallion que discuti. E assim, como parte do programa Medallion, temos um site internacional onde nossos clientes podem promover seus projetos e há outras informações associadas ao programa Medallion que ajudam os investidores a fazer as seleções certas.

Todos: Perfeito. Agradeço muito por você estar aqui esta manhã e acho que você deu algumas informações valiosas à comunidade e espero vê-lo muito, muito em breve.

Reid: Bem, obrigado pela oportunidade. É sempre um prazer trabalhar com você e sua empresa. Vocês fazem um ótimo trabalho e definitivamente esperamos vê-los em Miami.

Todos: Perfeito. Obrigado, Reid.

Reid: Tome cuidado.

Todos: Esta tem sido a voz do EB-5 pela revista EB-5 Investors. Para saber mais sobre as etapas, visite eb5investors.com/podcast para se manter atualizado com as últimas discussões do EB-5. Certifique-se de assinar o programa sempre que ouvir os podcasts e, se gostar do programa, deixe-nos uma avaliação cinco estrelas. Isso nos ajuda muito. Vejo voce na proxima semana.